我國新能源歷經(jīng)了多年來(lái)“政策驅動(dòng)”下的大發(fā)展，已走向了“需求驅動(dòng)”的新起點(diǎn)。
近日，國家發(fā)改委、國家能源局發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步做好電力現貨市場(chǎng)建設試點(diǎn)工作的通知》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《通知》），提出“引導新能源項目10%的預計當期電量通過(guò)市場(chǎng)化交易競爭上網(wǎng)，市場(chǎng)化交易部分可不計入全生命周期保障收購小時(shí)數”。
這是國家層面首次明確新能源參與現貨市場(chǎng)。在“雙碳”目標指引下，“構建以新能源為主體的新型電力系統”的提出表明中央已明確將新能源定位為主體能源，新能源在能源領(lǐng)域和電力系統中的角色已發(fā)生了根本性的變化。
欲戴王冠，必承其重。過(guò)去，為了扶持新能源發(fā)展，我國以“可再生能源電力消納保障機制”在政策和法律層面對新能源發(fā)電的市場(chǎng)份額做出強制性規定。如今，即便“消納保障機制”依然有效，但隨著(zhù)新能源發(fā)展的加速，這份保障從客觀(guān)上也越來(lái)越難以?xún)冬F?！氨Ｕ闲浴辟Y源的逐漸退坡，是新能源成為主體能源的必經(jīng)之路。電力市場(chǎng)化改革的關(guān)鍵領(lǐng)域現貨市場(chǎng)向新能源敞開(kāi)大門(mén)，表明新能源發(fā)電未來(lái)的生存環(huán)境、競爭模式、收益方式等底層邏輯將發(fā)生系統性的改變。無(wú)論是新能源發(fā)電，還是處于試點(diǎn)中的現貨市場(chǎng)，都將面臨新的風(fēng)險、機遇與挑戰。
新能源：市場(chǎng)優(yōu)勝劣汰倒逼技術(shù)路線(xiàn)優(yōu)化
進(jìn)入現貨市場(chǎng)，對于新能源而言將產(chǎn)生怎樣的影響，需要從當下和未來(lái)兩方面看待。
當前，新能源仍然被作為單向激勵、給與保障措施的產(chǎn)業(yè)來(lái)對待，各種資源加持、政策設計，都圍繞著(zhù)促進(jìn)可再生能源的投資消納來(lái)進(jìn)行，至少在相當一段時(shí)間內，新能源仍然享有一定的保障利用小時(shí)數。在保障利用小時(shí)數保底的基礎上，擁有進(jìn)入市場(chǎng)的機會(huì )，便擁有了增發(fā)電量的可能性?！锻ㄖ穼τ谛履茉错椖窟M(jìn)入市場(chǎng)的比例確定為10%。業(yè)內人士認為，10%是一個(gè)以穩妥起見(jiàn)的考慮，一方面避免短期內新能源大量進(jìn)場(chǎng)對市場(chǎng)運行造成沖擊，另一方面推動(dòng)新能源循序漸進(jìn)地進(jìn)入市場(chǎng)，給新能源發(fā)電企業(yè)做好更充分的準備留出了窗口期。由于新能源發(fā)電邊際成本低，在保障性收購之外，一部分有可能出現棄電風(fēng)險的電量進(jìn)入市場(chǎng)，對于新能源項目收益和新能源整體消納而言，將是一個(gè)利好的消息。
著(zhù)眼長(cháng)遠，新能源躍升為主體能源后，進(jìn)入市場(chǎng)的規模將對標當前的傳統能源，其投資決策考慮的因素將更為復雜。目前，在新能源裝機規模較大、消納能力有限的省份，其自行設置的新能源發(fā)電最低保障性收購利用小時(shí)數大幅低于項目實(shí)際可發(fā)小時(shí)數，全額保障性收購制度逐漸難以為繼，固定電價(jià)、相對確定的利用小時(shí)數、可預期的項目收益將逐漸遠去。因此，盡管10%只是一個(gè)相對保守的試水之量，但傳遞出的信號十分明確，未來(lái)越來(lái)越多的新能源電量參與市場(chǎng)化交易將是不可逆轉的趨勢。新能源項目的激勵模式將發(fā)生本質(zhì)改變，未來(lái)新能源的投資收益可能會(huì )面臨更大的不確定性。
在首批電力現貨市場(chǎng)試點(diǎn)中，已有省份對新能源項目參與市場(chǎng)交易進(jìn)行了一定程度的開(kāi)放。對新能源的投資者而言，不確定性意味著(zhù)風(fēng)險和挑戰，但通過(guò)市場(chǎng)機制的資源優(yōu)化配置功能篩選出優(yōu)質(zhì)和高效的項目，將有利于全行業(yè)、全社會(huì )的成本最小化和福利最大化。
“未來(lái)這種投資不確定性帶來(lái)的風(fēng)險和挑戰體現在兩個(gè)層面：一方面是與項目自身條件及其競爭力有關(guān)的因素，主要包括資源、規模、建設成本、發(fā)電能力、技術(shù)路線(xiàn)等；另一方面需要考量的是與其競爭環(huán)境有關(guān)的因素。當新能源發(fā)電逐步成為基礎電源，其成本、價(jià)格的參照對象也會(huì )相應發(fā)生變化。隨著(zhù)以煤電為主的常規火電的定位與作用的轉變和發(fā)電成本增加，新能源在電力市場(chǎng)中要競爭的對象也將由傳統常規電源逐步轉向新能源之間的競爭。因此新能源項目在投資考量和財務(wù)分析方面應充分關(guān)注電源集中度與其競爭能力、市場(chǎng)整體飽和度與消納能力、電網(wǎng)接入與輸送能力、系統靈活調節資源與配套能力、市場(chǎng)化運營(yíng)及公平競爭環(huán)境等諸多因素?！敝袊a(chǎn)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)發(fā)展聯(lián)盟能源互聯(lián)網(wǎng)專(zhuān)委會(huì )主任曾偉民說(shuō)。
可再生能源有別于常規能源的技術(shù)特性，不僅將給電力系統帶來(lái)巨大的擾動(dòng)，也將使現貨市場(chǎng)價(jià)格的波動(dòng)更加劇烈，同時(shí)，在“雙碳”目標推動(dòng)下，新能源與傳統能源此消彼長(cháng)的趨勢將逐步明顯，當傳統能源逐漸退出基礎電量的市場(chǎng)競爭中，市場(chǎng)建設首要解決的問(wèn)題便是如何調動(dòng)足夠的靈活性資源來(lái)應對大規模新能源電量入網(wǎng)，支撐起以新能源為主體的電力系統。中國社科院財經(jīng)戰略研究院副研究員馮永晟表示，新能源在系統中的定位上升成主體能源后，需要以常規能源的視角來(lái)衡量其功能與作用，主動(dòng)為電力系統的安全可靠和高效運行作出貢獻，這包括提供各類(lèi)輔助服務(wù)，乃至備用容量，電力系統不再是被動(dòng)地、單向地接納新能源電量，而是要根據系統運行的需求和成本，來(lái)決定調用哪種資源。從目前來(lái)看，新能源在現貨市場(chǎng)獲取收益的主要渠道仍是電量銷(xiāo)售，但未來(lái)新能源的發(fā)展需要更具有系統視角，在市場(chǎng)中提供多種服務(wù)、拓展多種盈利方式，新能源在競爭性市場(chǎng)中的議價(jià)能力，取決于其資源的稀缺程度，這要求新能源提高自身靈活調節能力，也要求市場(chǎng)必須要完善建立并高效運轉起來(lái)，才能使新能源，以及其他電源品種在市場(chǎng)中均可獲得合理的盈利空間。
此外，從實(shí)操層面來(lái)看，新能源參與現貨市場(chǎng)競爭性交易涉及的許多具體問(wèn)題在《通知》中尚未明確。“比如10%的競爭性交易電量是增量還是存量項目？對于不同時(shí)期、不同性質(zhì)的項目是否有區別對待？全壽命周期及保障收購小時(shí)數的具體定義或計算方法是怎樣的？盡管以上這些都不是大的原則問(wèn)題，但是要從定量和實(shí)際操作的角度來(lái)看，這都是要面臨的實(shí)際問(wèn)題。能源轉型也好，電力市場(chǎng)化改革也好，我們很多問(wèn)題已經(jīng)有了定性的說(shuō)法，但缺少定量的考量，因此一旦進(jìn)入到實(shí)操層面就可能會(huì )遇到很多棘手的細節問(wèn)題。這也說(shuō)明深化改革的過(guò)程是一個(gè)不斷探索和逐步完善的過(guò)程?！痹鴤ッ裾f(shuō)。
現貨市場(chǎng)：扭曲的價(jià)格信號無(wú)法反映供需狀態(tài)
對于試點(diǎn)中的現貨市場(chǎng)而言，高比例新能源進(jìn)場(chǎng)的挑戰尚未到來(lái)，眼下的問(wèn)題已是層出不窮：去年5月，山東電力現貨交易試運行4天產(chǎn)生近億元不平衡資金；今年年初，甘肅現貨市場(chǎng)頻頻出現極端價(jià)格被叫停；今年4月，山西因突發(fā)天氣造成新能源出力快速下降，現貨市場(chǎng)實(shí)施了2小時(shí)熔斷措施；5月，廣東現貨市場(chǎng)因供需失衡，價(jià)格一路高漲，136家售電公司共虧損5.16億元……盡管“癥狀”各異，但“病根”在于市場(chǎng)建設缺少成熟的、統領(lǐng)性的頂層設計。
通過(guò)幾年來(lái)的現貨試點(diǎn)試運行，市場(chǎng)中的問(wèn)題慢慢凸顯，現貨市場(chǎng)與中長(cháng)期市場(chǎng)缺乏銜接、用戶(hù)未進(jìn)入市場(chǎng)價(jià)格無(wú)法傳導、產(chǎn)品體系的構建不合理、不全面，種種因素都制約著(zhù)現貨市場(chǎng)發(fā)揮其應有的作用?，F貨市場(chǎng)的本質(zhì)作用是通過(guò)價(jià)格來(lái)引導電力資源的優(yōu)化配置，但電價(jià)的充分波動(dòng)必將帶來(lái)一定的市場(chǎng)風(fēng)險，給市場(chǎng)主體帶來(lái)考驗和警醒。以近期廣東現貨市場(chǎng)的價(jià)格風(fēng)波為例，當現貨價(jià)格頻頻觸及天花板，批零倒掛風(fēng)險加劇，售電公司虧損嚴重。是限制價(jià)差保護售電公司，還是尊重市場(chǎng)讓價(jià)格充分反映供需？廣東現貨市場(chǎng)面臨著(zhù)騎虎難下的抉擇。
“在這種情況下，如果信任市場(chǎng)，對電價(jià)的作用有足夠清晰的認知，就應該允許價(jià)格上漲。如果供應不足還不允許漲價(jià)，那么市場(chǎng)就失去了它的意義。經(jīng)過(guò)這幾年的試點(diǎn)，市場(chǎng)中出現的問(wèn)題已經(jīng)很清晰了?！瘪T永晟說(shuō)，“既需要價(jià)格信號引導資源優(yōu)化配置，又擔心市場(chǎng)產(chǎn)生劇烈價(jià)格波動(dòng)引發(fā)風(fēng)險，這是我國電力體制改革中面對市場(chǎng)的矛盾心態(tài)，這種心態(tài)普遍地存在于各個(gè)地區的試點(diǎn)之中。這是正常的，可以理解的，這恰恰構成了我們強調科學(xué)選擇市場(chǎng)模式，完善市場(chǎng)設計的基本依據。實(shí)際上，這些問(wèn)題可以在市場(chǎng)的初始設計中科學(xué)設置解決方案，比如合理制定現貨市場(chǎng)價(jià)格上限，避免市場(chǎng)運行的失控；比如合理設計市場(chǎng)交易體系，多元化收入來(lái)源，平滑價(jià)格波動(dòng)等等。但基本框架一旦制定，就絕不應遇到風(fēng)吹草動(dòng)就隨意叫停市場(chǎng)，而應在運行中動(dòng)態(tài)完善?！?/span>
新能源與傳統能源此消彼長(cháng)，未來(lái)電力新增裝機將以新能源為主。“新能源具有‘大裝機、小電量’的屬性和隨機性、波動(dòng)性、反調峰特點(diǎn)，以新能源為主體的新型電力系統則具有典型的‘雙高、雙峰、（供需）雙隨機-特性’。與傳統電力系統相比，新型電力系統中新能源在電源結構中占據主導地位，形成‘大電源、大電網(wǎng)’與‘分布式、?。ㄎⅲ╇娋W(wǎng)’兼容互補的電力供應和系統運行新格局。由此構成了在供需平衡、系統安全、消納保障和靈活調節等諸多方面的重大挑戰。與此同時(shí)，建設完善與新型電力系統配套的電力市場(chǎng)及運營(yíng)機制同樣必不可少，包括完善價(jià)格機制、激勵機制、競爭機制、市場(chǎng)規則、公平環(huán)境和法制監管。兩者相輔相成、共同支撐，并與碳市場(chǎng)協(xié)同耦合發(fā)展，方能實(shí)現我國‘雙碳’目標下的能源電力結構轉型和高質(zhì)量發(fā)展?！痹鴤ッ裾f(shuō)。
政策的保駕護航和市場(chǎng)的優(yōu)勝劣汰，是一枚硬幣的兩面，有對立，亦能統一。市場(chǎng)建設的推進(jìn)盡管有些坎坷和緩慢，但漸進(jìn)向前的過(guò)程或可使改革試錯付出的代價(jià)更加可控。“把握市場(chǎng)化改革的進(jìn)程和尺度是一個(gè)至關(guān)重要的命題。比如快速全面放開(kāi)的市場(chǎng)化，或完全交由市場(chǎng)發(fā)揮自我調節與修復能力也許不失為一條快速推進(jìn)改革的路徑，但市場(chǎng)的修復能力一般會(huì )滯后，由此可能會(huì )付出較為沉重的代價(jià)，甚至走彎路，這種代價(jià)或許需要更加漫長(cháng)的時(shí)間來(lái)彌補。我國的電力市場(chǎng)建設一路走來(lái)雖然遇到不少困難與波折，但總體來(lái)說(shuō)方向正確、穩步推進(jìn)，還是具有較強糾偏能力的?！痹鴤ッ裾f(shuō)。
如果說(shuō)前幾年里，市場(chǎng)化改革是在試錯中發(fā)現問(wèn)題，那么在“十四五”期間，應針對市場(chǎng)中出現的突出問(wèn)題，基于未來(lái)的場(chǎng)景理順市場(chǎng)機制，制定系統性的解決方案，從而推動(dòng)“雙碳”目標在全社會(huì )成本最小化的基礎上得以實(shí)現。
馮永晟指出，在現貨試點(diǎn)中，價(jià)格的傳導機制，是市場(chǎng)運行中的一大“堵點(diǎn)”。這其中固然存在保民生、降低實(shí)體經(jīng)濟用能成本等更高層面的考量，但對電力用戶(hù)的保護需要有邊界，這一邊界的關(guān)鍵點(diǎn)在于讓用戶(hù)感知到價(jià)格變化，并由此改變用電行為。電力作為一種二次能源，提供給用戶(hù)的是行業(yè)中各種要素綜合投入下形成的復合產(chǎn)品，市場(chǎng)價(jià)格需要反映出生產(chǎn)電力的整體成本，并且傳遞給電力用戶(hù)，換言之，要讓電力用戶(hù)能夠真實(shí)地感知到所用電力的成本。只有在價(jià)格傳導暢通的情況下，才能引導用戶(hù)科學(xué)、合理地用電，才能真正使節能減排的責任與每個(gè)個(gè)體緊密相連。市場(chǎng)如果因為行政干預而扭曲了價(jià)格，那么影響到的是整個(gè)經(jīng)濟體感知成本的失靈，進(jìn)一步導致全社會(huì )經(jīng)濟效率的降低，使整個(gè)社會(huì )福利出現更大損失。既要發(fā)揮市場(chǎng)作用，又要在一定程度上保護電力用戶(hù)的利益，在批發(fā)市場(chǎng)的層面就應內嵌出一套機制，控制用戶(hù)所能承受的最高的成本。
在此前的現貨試點(diǎn)運行中，現貨電價(jià)由發(fā)電側單邊決定，用戶(hù)側不參與報價(jià)，或報量不報價(jià)。此次出臺的《通知》中提出推動(dòng)“用戶(hù)側參與現貨市場(chǎng)結算”，這將是現貨市場(chǎng)建設繼續推進(jìn)的一大亮點(diǎn)。一個(gè)成熟的市場(chǎng)，必然是供求共同參與的市場(chǎng)?！坝脩?hù)必須要參與結算，才能通過(guò)價(jià)格引導供需，而非僅引導供給方一側?，F貨市場(chǎng)建立的初衷是通過(guò)現貨價(jià)格去引導需求側，從而釋放需求側資源，在一定程度上改變傳統‘源隨荷動(dòng)’、發(fā)電側單方面根據負荷變化調整的系統運行模式，從而助力新型電力系統的構建。只有讓用戶(hù)參與決策了，才是真正在系統層面上實(shí)現了供求平衡?！瘪T永晟說(shuō)。
當前，中央已將碳達峰與碳中和目標納入生態(tài)文明建設整體框架，一場(chǎng)從根本上再造中國經(jīng)濟基礎的巨大革命正在開(kāi)啟，今年政府工作報告大力倡導充分利用市場(chǎng)化的手段來(lái)促進(jìn)碳減排與經(jīng)濟社會(huì )的協(xié)調發(fā)展，碳市場(chǎng)、用能權交易市場(chǎng)等加快推進(jìn)。發(fā)電行業(yè)是首個(gè)納入全國碳市場(chǎng)的行業(yè)。碳市場(chǎng)作為電力市場(chǎng)的上游市場(chǎng)，其運行效率與電力市場(chǎng)的成熟與完善密切相關(guān)。“這其中涉及到碳價(jià)向電價(jià)傳導的問(wèn)題，如果碳市場(chǎng)建立起來(lái)，且碳價(jià)較高卻無(wú)法通過(guò)電價(jià)傳導出去，就會(huì )壓縮整個(gè)發(fā)電行業(yè)的利潤，折損其投資熱情，進(jìn)而導致我們面臨更大的缺電和限電風(fēng)險，從這個(gè)角度來(lái)看，電力市場(chǎng)的建設成敗也關(guān)系到碳市場(chǎng)的有效運行，乃至‘雙碳’目標的實(shí)現?！瘪T永晟說(shuō)，“較之鋼鐵、煤炭、水泥、建材、有色金屬等市場(chǎng)化程度更高、價(jià)格傳導更加順暢的行業(yè)，電力行業(yè)首批進(jìn)入碳市場(chǎng)實(shí)際上對碳市場(chǎng)形成的制約是最大的。因此加強電力市場(chǎng)與碳市場(chǎng)的銜接聯(lián)動(dòng)，協(xié)同推進(jìn)，形成電價(jià)與碳價(jià)有機融合的價(jià)格體系是實(shí)現‘雙碳’目標的當務(wù)之急?！?/span>
